Så, då var det gjort – årsbokslutet för 2025 är stängt.
Och om jag
ska vara ärlig: det gick tyvärr ungefär som jag misstänkte.
Jag började
året med en betydande exponering mot USD-baserade innehav via
teknikbolag och globala fonder.
Varför?
För att alla
verkade vara fullständigt övertygade om att Trump skulle sänka både dollarn och
börserna. Jag har under de senaste 30 åren ofta gått emot experternas råd, och
lyckats skåpa ut index ganska så rejält.
Så jag trodde
jag skulle lyckas med den bedriften även den här gången, nu jag är FIRE och har
allt tid i världen att leka med siffror och Excel-ark.
Men.
Det gjorde
jag inte.
När jag
successivt växlade över delar av portföljen till EUR och SEK, började
kurvorna åtminstone peka i rätt riktning igen.
Jag
återhämtade en del av tappet – inte allt, men tillräckligt för att slippa kalla
2025 för ett totalhaveri.
Men som alltid när man gör förändringar: det jag sålde gick starkt igen kort därefter.
Resultatet?
OMSX30GI avkastade 19,68 procent, jag lyckades komma upp i 5,43 procent.
Inför 2026 – mer enkelhet och mer trygghet
I min FIRE-uttagsfas
(där jag nu lever på utbetalningar från pensionsförsäkringar) blir
förutsägbarhet viktigare än maximal avkastning. Därför gör jag nu två tydliga
vägval:
- Allt nytt sparande i ISK sker i SEK, och då i breda, svenska
marknadsfonder med fokus på OMX30GI-liknande exponering. Tanken ha
innehav i samma valuta som jag har mina utgifter i.
- Mitt pensionskapital börja
sakta men säkert föras över till traditionell förvaltning hos livbolag som Skandia och Folksam. Det innebär att jag själv
inte längre gör placeringarna, utan att bolagen sköter dem åt mig. Ja, det
kostar i form av att jag inte kan styra själv.
Men det ger samtidigt:
- trygghet
- förutsägbarhet
- och att en stor del av
kapitalet är garanterat,
vilket är viktigt när pengarna faktiskt ska användas – inte bara växa på en skärm.
“Varför inte utdelningsaktier?”
Många tycker
att en utdelningsstrategi är självklar i uttagsfasen. Det hade jag också tyckt
– om det varit möjligt. Men i pensionsförsäkringar under utbetalning:
- kan man inte äga aktier
- kan man inte ha pengar i
kontanter
- är man hänvisad till fonder,
vilket gör att utdelningsaktier tyvärr inte är ett valbart alternativ i just den här fasen
2025 i backspegeln – det jag tar med mig
- Valuta är en riskfaktor,
inte bara en krydda i portföljen
- Bredare, enklare och lokal
valuta (SEK) ger mindre stress
- Sparande på autopilot är bra
- Trygghet är inte gratis – men risk
är ännu dyrare i uttagsfasen
Hur gick ditt
2025?
Tänker du annorlunda inför 2026?
Mer aktivt, mer passivt, mer tryggt – eller mer chansrikt?
Hej och god fortsättning.
SvaraRaderaÄven om året, liksom för många, bjöd på både upp- och nedgångar så blev ändå helåret hel okay resultatmässigt. Inte gjort några stora justeringar utan tagit hem lite vinster där det gått så bra att tillgången vägt för mycket i portföljen. Fortsätter som tidigare med att sprida kapitalet över flera sektorer och valutor. Alltid är det något som går bra och ger glädje, samt något annat som går sämre.
Tack. Håller helt med dig om att det blir allt mer viktigare att diversifiera ju äldre man blir.
RaderaEn fundering jag har inför 2026 är hur pass sträckt gummibandet är för dollarn egentligen. På en ettårig graf ser dollarn billig ut, men på en 20-årig fortfarande ganska dyr.
SvaraRaderaJag kanske kontinuerligt under året köper lite globalfond för att spela relativt säkert.
Läste någonstans att dollarn inte tappat mot kronan två år i rad de senaste två decennierna.
RaderaMen det är kanske dags nu.
Jag håller mig borta ett tag till,det finns mycket annat att investera i.
//Jojje
Hej FattigApan och Jojje.
RaderaAlltid svårt att veta hur valutor ska röra sig, jag har under de senaste åren gissat hyfsat rätt, men i år gick det ju helt åt pipan. :-)
Å andra sidan finns det många fantastiska bolag i USA, främst inom tech, som jag gärna vill äga.
I mitt fall löser jag det genom att välja AP7 Såfa i premiepensionen, som är som en global aktiefond med viss hävstång (tror den ligger på 15 procents belåning just nu).
Ska försöka låta bli att logga in på PPM tills den dagen jag går i riktig pension och vara låta Såfan sköta sig själv.
Vi satsar på bättre under 2026 !!
SvaraRaderaDet gör vi. Nya friska tag. :-)
RaderaMin portfölj slutade på +23,41% för 2025. Traditionell värdeinvesterings- och utdelningsportfölj till stor del inspirerad av Lundaluppen. Största innehaven är SHB A, Investor, Beijer Alma, AAK. Utdelningarna landade på rekordhöga 586 336 kr.
SvaraRaderaSist jag tittade tio år tillbaka var OMX +98% medan min portfölj var +234%, så jag bedömer att jag är på rätt spår.
/Max
Grattis till finfina siffror. :-)
Radera/FIRE 2025
Personligen fortsätter jag med mer risk. Eftersom jag är relativt fortfarande i starten och inte har en portfölj på 10 MSEK så tänker jag att fortsatt fokus på aktier och utdelning är planen framåt.
SvaraRaderaJag vet att tex Petrusko verkar vara mer defensiv och vill ha en stabil lägre utveckling med mycket ETFer.
2025 gick bra med nästan 23% i avkastning men blir väl så när man köper in sig månadsvis hela tiden i uppgående marknad?
/ KK
Grattis. Med den avkastningen lär du snart ha 10 MSEK. :-)
RaderaJag höll mig borta från USA 2025, resonerade som så att min premiepension (AP7) innehåller alla amerikanska techbolag, det får räcka. Slutade på 27,74%, till stor del pga. svenska aktier/fonder.
SvaraRaderaHärligt när sifforna pekar åt rätt håll. :-)
Radera